KissanKulmasta

Tyhjän panttina ollaan (BIS, Globaali lama ja suuret elpymispuheet)

  • S & P 500 / 2014
    S & P 500 / 2014
  • BIS - vivutetut lainat
    BIS - vivutetut lainat
  • Vuonna 2007...
    Vuonna 2007...

Heinäkuun alussa kirjoittelin Kansainvälisen järjestelypankki BIS:n varoittavan uudesta globaalista lamasta.

Keskuspankkien - lähinnä Euroopan EKP, Yhdysvaltain FED, Japanin BoJ ja Brittien BoE - pyrkimykset elvyttää taloutta ja palauttaa talouden tasapaino nollakorkopolitiikalla (ZIRP, Zero Interest Rate Policy) ovat johtaneet siihen, että kehittyneiden maiden hallitusten tekemä velka (= veronmaksajille sälytetty velka) on kasvanut 20% Lehman Brothersin romahduksen jälkeen, ja on nyt 275% bkt:sta, mainitsee BIS:in johtaja Jaime Caruana.

Lähes kolmen vuoden oletetut tulot syömävelkaan.

Samana ajanjaksona liian-isoja-kaatumaan pankit (SiFi) ovat kasvaneet 37% suuremmiksi ja johdannaiskupla on paisunut noin 710 biljoonan dollarin kokoon. Maailman yhteenlaskettu velka on kasvanut vuoden 2007 jälkeen 40 prosenttia (yli $100 biljoonaan).

Eikä talouskasvua. Sen sijaan finanssitalous on erkaantunut entistä kauemmas reaalitaloudesta - jos se nyt edes on mahdollista.

Suurin osa myönnetystä samoin kuin otetusta velasta ja johdannaisista on "järjestelmälle tärkeiden" liian-isoja-kaatumaan-pankkien hallussa - OCC:n lukujen perusteella pelkästään johdannaissitoumusten kokoluokka ylittää monisatakertaisesti pankkien pääoman määrän. Pankit eivät pysty vastaamaan huutoonsa, mikäli sitä pyydetään; pankit ovat pankrottipankkeja.

 

Talousjärjestelmän epävakauden kasvattamiseen on suuresti vaikuttanut keskuspankkien ZIRP-nollakorkopolitiikka. Halpa lainaraha on kiihdyttänyt kasinopelaamista. Miksikäs sitä ei pelaisi, kun keskuspankit ovat käytännössä taanneet, ettei äkillistä korkotason nousua tule, ja poliitikot sen, että jos jotain sattuisikin, veronmaksaja maksaa.

Senkin, että pörssipelaamisen tuottoja ei veroteta ankarasti, jos lainkaan.

Toisin sanoen: Pankit ja poliitikot ovat yhdessä pitäneet "vakauttamistoimillaan" ja "kylmäpäisellä kriisinhallinnallaan", riskinpoistotoimillaan, huolen siitä, että mitkään markkinoiden luonnolliset vakausmekanismit eivät toimi, eivät tule toimimaan - ettei niitä ole.

Että järjestelmä romahtaa vääjäämättä omaan mahdottomuuteensa jossain vaiheessa.

Uskooko joku aidosti, että muutamalla pikku poliittisella tarkistuksella tämä kaikki korjataan toimivaksi?

 

Kehittyvät maat ovat varautuneet tulevaan perustamalla BRICS:in puitteissa oman NDB-kehityspankin korvaamaan Maailmanpankkia ja Kansainvälistä valuuttarahasto IMF:aa sekä niiden liian raakoja lainaehtoja.

 

Kommentti:

Joku varmasti miettii, mitä pitäisi, mitä voisi tehdä. Ei tarvitse tehdä mitään. Järjestelmä on niin rikki, koneen ohjelmointi niin sekaisin, että se kaataa kyllä itse itsensä.

Otsikon maininta tyhjän panttina olemisesta tulee siitä, että pankit luovat rahan tyhjästä. Siitä, ettei reaalitalouteen (= työllisyys) kannata sijoittaa koska voitot saadaan pörssikasinolla - toistaiseksi.  Voisi puhua myös panttivankina olemisesta.

 

 

Lähteet:

BIS varoittaa uudesta globaalista lamasta http://riikkasoyring.puheenvuoro.uusisuomi.fi/171352-bis-varoittaa-uudesta-globaalista-lamasta

Talousjärjestelmä osa järjestelmäkriisiä http://riikkasoyring.puheenvuoro.uusisuomi.fi/159742-talousjarjestelma-osa-jarjestelmakriisia

Bloomberg.com: Global Debt Exceeds $100 trillion as Governments Binge, Says BIS http://www.bloomberg.com/news/2014-03-09/global-debt-exceeds-100-trillion-as-governments-binge-bis-says.html

OCC, Office of the Comptroller of the Currency: OCC´s Quarterly Report on Bank Trading and Derivatives Activities Second Quarter 2013 http://www.occ.gov/topics/capital-markets/financial-markets/trading/derivatives/dq213.pdf

Deutsche Welle: Emerging Economies Launch Development Bank http://www.dw.de/emerging-economies-launch-development-bank/a-17779926

BoE: Money Creation in Modern Economy http://www.bankofengland.co.uk/publications/Documents/quarterlybulletin/2014/qb14q1prereleasemoneycreation.pdf

 

Piditkö tästä kirjoituksesta? Näytä se!

8Suosittele

8 käyttäjää suosittelee tätä kirjoitusta. - Näytä suosittelijat

NäytäPiilota kommentit (11 kommenttia)

Seppo Paasikallio

Velkojen ja kuplien kasvu osoittaa pankkiirieliitin toimineen onnistuneesti kansojen ryostopuuhissaan. EU on vain eräs osa tätä globaalia peliä.

EU on ryhtynyt voimakkaisiin rajoitustoimiin Venäjän sanktioiden perusteella koyhdyttääkseen maita edelleen. Nämä EUn rajoitukset eivät koske pelkästään Suomea. Moni muu maa kokee painostuksen Washingtonista vaikuttavan epäedullisesti EUn päätoksiin heidän kohdallaan.

Kun erityiseturyhmät jotka loivat EUn ja ohjaavat sen agendaa ovat eri mieltä jäsenvaltioiden kanssa, tämän ylikansallisen yrityksen luonne tulee tuskallisen ilmeiseksi. Diktatooriset erikoiseturyhmät kuristavat aluepolitiikkaa tavalla, joka ei hyodytä yksittäisiä jäsenvaltioita. Mikään ei voi olla selvempi esimerkki kuin South Stream kaasuputkea koskeva riita, jonka on tarkoitus kulkea Bulgariaan, Serbiaan, Unkariin ja Italiaan. Lisäksi Venäjä on solminut asiasta sopimuksia myos Kreikan, Slovenian, Itävallan ja Kroatian kanssa.

Osana energiakeskustelua on komission tuki Kiovan vallan kaapanneelle hallitukselle, mitä vastaan monet Euroopan maat ovat. Euroopan iskulause: "Kohti ehjää ja vapaata Eurooppaa" kuulostaa tyhjältä, kun komissio alkaa sanella politiikkaa yksittäisille kansoille ja rajoittaa edistystä, joka palvelisi näiden kansojen etua.

EU näyttää olevan itsevaltainen oligarkkinen alueellisten maiden yhteenliittymä eikä demokraattinen yhteenliittymä kansojen kesken. Komission tehtävä on palvella pankkiireita ja muodostaa liittovaltio.

Iskulause näyttäisi edustavan Eurooppaa, mutta vain siinä mielessä, että erityiseturyhmät pyrkivät ryostämään alueen kokonaisuudessaan. EUn toimintahäirioinen ja diktatoorinen luonne ylikansallisessa blokissa tarjoaa varoittavan esimerkin muille kansoille, jotka etsivät itselleen liittoumia.

http://journal-neo.org/2014/07/12/toward-a-europe-...

Käyttäjän ViljoRafaelHeinonen kuva
Viljo Heinonen

Eurooppa ja EU ovat vain yksi osa maailmanlaajuisessa kasinopelissä, jota johtavat suurpankkien pankkiirit, eivät suinkaan EU:n ja sen jäsenmaiden hallinnossa häärivät poliitikot. He ovat todellisten vallankäyttäjien pelinappuloita.

Käyttäjän marttiissakainen kuva
Martti Issakainen

Onko koko maailmantalous se iso ruumis?

Käyttäjän ViljoRafaelHeinonen kuva
Viljo Heinonen

Joe ei vielä ole ruumis, niin tällä menolla siitä tulee. Parhaiten siinä leikissä pärjäävät ne, jotka älyävät ajoissa irtautua. Edessä on joka tapauksessa suuri omaisuuksien uusjako.

Käyttäjän JariPirppu kuva
Jari Pirppu

Jos olisin diktaattori,leikkaisin"pelirahan"irti reaalitaloudesta kovalla kädellä,rytisköön nurin ne pankit jotka kuuhun kurkottavat !

Käyttäjän ViljoRafaelHeinonen kuva
Viljo Heinonen

Juuri se olisi oikea menettely.

Käyttäjän riikkasoyring kuva
Riikka Söyring

Jotain hyvääkin ehkä kuuluu. Intian keskuspankki RBI on antanut pankeille ohjeet infrastruktuurin lainoittamisesta sekä infraan liittyvien projektilainojen joustavoittamisesta, kertoo Economic Times. Luototuksen uudet säännöt koskevat myös uudisasuntorakentamista. http://economictimes.indiatimes.com/markets/real-e...

Panostavat siis reaalitalouteen. Intian kannalta hyvä, länsimaiden kannalta ei välttämättä niinkään.

Käyttäjän VelluHeino kuva
Vellu Heino

Areenalla on juteltu ilmeisesti todella ohimennen asiasta:

"- Me suomalaiset ajattelemme, että asunto on kertaostos. Kuitenkin asukas maksaa omistamansa asunnot jopa neljään kertaan: Ensin tulee ostohinta, sitten korjauskustannukset, ylläpidon aiheuttamat kulut ja lopuksi pankille maksettava korko, laski Isännöintiliiton toimitusjohtaja Tero Heikkilä SuomiAreenalla eilen Isännöintiliiton tiedotteen mukaan."

http://www.iltasanomat.fi/asuminen/art-12887152349...

Ja kuka voittaa aina...no pankki.

Käyttäjän ViljoRafaelHeinonen kuva
Viljo Heinonen

On asia noinkin. On kuitenkin huomattava, että vuokralainen maksaa noiden kulujen lisäksi myös sijoittajan voiton eli vuokralla asuminen on kaikkien kalleinta.

Käyttäjän riikkasoyring kuva
Riikka Söyring

Ja veronmaksaja maksaa sijoittajan takuutuoton eli asumistuen, joka mahdollistaa vuokratason pitämisen asiakkaiden maksukykyä korkeampana.

Omassa asunnossa kulujen määrää on kuitenkin mahdollista säännellä edes hieman.

Toimituksen poiminnat